Отделения и банкоматы 0707
Для абонентов Билайн, Мегафон, МТС, Теле2
Бесплатный звонок
с мобильных
8-800-100-55-55
Свяжитесь с нами
Интернет-банк
Мурманск Отделения и банкоматы

Клерк.ru: Пять причин по которым нам нужен сильный рубль

Валютный рынок с суточным оборотом более $2 трлн. является крупнейшим рынком мира. Поэтому ошибки в валютной политике государства всегда обходятся дорого. В чем же наши основные интересы на валютном рынке и насколько мы следовали им в 2006 году?

Игорь Суздальцев, президент Российской организации специалистов финансовых рынков ACI Russia ( Инвестсбербанк ОАО).

МЕНЬШЕ КОРРУПЦИИ — КРЕПЧЕ РУБЛЬ

Первый и главный национальный валютный интерес: сильный рубль.

С ним сложилась парадоксальная ситуация. С одной стороны, в Основных направлениях единой государственной денежно-кредитной политики на 2007 год Банка России говорится о том, что она направлена «на достижение стабильности уровня цен и создание условий для долгосрочного экономического роста и повышения уровня жизни населения». Очевидно, что стабильность, процветающая экономика и сытые люди бывают только в странах с сильной валютой, поскольку она стимулирует не экспорт, а развитие внутреннего рынка, мотивирует труд граждан. С другой стороны, Банк России тормозит укрепление рубля путем покупки долларов США на внутреннем валютном рынке, хотя общеизвестно, что слабая валюта ведет к развалу экономики и государства-эмитента. Аксиома валютного рынка: «Хочешь убить страну — убей валюту!»

Наша страна является яркой иллюстрацией данной аксиомы. Вспомним: финансовый кризис в СССР в апреле 1991 года (т. н. «павловская реформа») к декабрю убил Советский Союз. Финансовый кризис в июле-августе 1993 года уже в октябре того же года привел к народному восстанию. Тогда мы чудом избежали революции. Дефолт 1998 года, сопровождавшийся падением рубля по отношению к доллару в 4 раза, подорвал российскую экономику и обрушил нацию в нищету. Через год Ельцин предпочел добровольно уйти с политической сцены, заручившись гарантией неприкосновенности для себя и своей семьи. Политическая элита России того времени для собственного спасения не придумала ничего лучше легенды о том, что слабый рубль якобы полезен и обеспечил экономический рост после кризиса. Но это не так! Страна стала развиваться по совершенно другим причинам, которые называются — сокращение объемов коррупции и рост цен на основную статью нашего экспорта сырьевые ресурсы. Падение «взяткоемкости» и взлет ресурсных цен оказались настолько эффективными, что эти плюсы перебороли все минусы, даже многократное падение рубля.

Экономическая статистика за 2003-2006 годы, когда и рубль, и экономика страны укреплялись одновременно, не оставляют камня на камне от аргументации любителей слабого рубля. Однако «герои 1998 года» до сих пор оправдывают и, более того, пропагандируют слабый рубль. Это удивительно! Покажите мне хоть одно выступление Джорджа Буша, в котором он поддерживал бы слабый доллар. Я такого не знаю, зато могу привести десятки примеров, когда президент США говорил о том, что доллар должен быть и будет сильной валютой. Конечно, когда доллар падает, власти США вынужденно ищут в этом что-то хорошее, но не пропагандируют его падения.

К сожалению, на стратегическом направлении укрепления рубля 2006 год не стал прорывным. За год наша валюта укрепилась по отношению к доллару США на 2,0356 руб., или на 7,15%, но это укрепление могло бы быть гораздо больше, если бы Банк России не купил на внутреннем валютном рынке $118 млрд., спасая американскую валюту и обрушивая россиян в нищету из-за такой гигантской инфляционной эмиссии. И то, что, согласно данным Аналитического доклада ACI Russia «Развитие валютного рынка РФ в 2006 году», оборот доллара США на внутреннем рынке РФ вырос на 29%, а оборот рубля вырос только на 19%, неправильно.

ЗАЧЕМ МЫ КРЕДИТУЕМ ЗАГРАНИЦУ?

Второй валютный интерес: формирование валютных резервов только по статьям обслуживания государственных расходов.

Практику формирования различных «портфелей» Банка России нельзя назвать эффективной. Особенно это касается размещения резервных средств в зарубежных коммерческих банках. Сравнение международных валютных резервных активов России, США, Гонконга, Японии и Норвегии, по данным Международного валютного фонда, по состоянию на декабрь 2006 года показывает, что Россия кредитует весь мир наличной валютой и депозитами, хотя крупные экономики мира этого практически не делают.

Отметим, что валютные резервы, формируемые Банком России, делятся на две группы: резервы, обслуживающие интересы государства за рубежом, и резервы, которые условно называют «внешнекредитными», т. к. они по сути являются нашим кредитом зарубежным экономикам.

К первой группе относятся: наличная валюта и депозиты в других национальных центральных банках, БМР и МВФ; резервная позиция в МВФ; СДР; монетарное золото. Все категории резерва данной группы, безусловно, нужны, но, к сожалению, в декабре 2006 года они составляли лишь 3% от общего объема резервов РФ.

Ко второй группе относятся: зарубежные ценные бумаги; наличная валюта и депозиты в банках, имеющих головное отделение за пределами России; а также средства в форме обратных РЕПО (по сути, кредит под залог зарубежных ценных бумаг). Категории второй группы составляют 97% валютного резерва России. Сравним структуры резервов России и других развитых стран. Так ли уж типична такая структура валютного резерва, как в России? По данным МВФ, Банк России положил на счета в зарубежные банки за пределами страны средства на сумму, равную $106,5 млрд., или 37% от всего объема международных резервных активов РФ в $289 млрд. (табл. 1).

При этом США не отдали зарубежным банкам ни цента из своего резерва в $65 млрд.

Гонконг отдал иностранцам всего $3,427 млрд. из $132 млрд. резерва, причем чуть более $3 млрд. из этой суммы легли в филиалы зарубежных банков в самом Гонконге, т. е. фактически из страны ушло всего $424 млн., или 0,3% суммы резерва. Значительно меньше, чем из России.

Япония с ее резервом в $896 млрд. положила на счета в зарубежных банках лишь $91,659 млрд., причем $91,655 млрд. из этой суммы легли в филиалы зарубежных банков в Японии, т. е., из страны за рубеж ушло $4 млн., или всего лишь 0,0004% от суммы резерва. Намного меньший показатель, чем у нас.

Но практичнее всех оказалось руководство Норвегии. Там в течение 2006 года этот показатель был вообще отрицательным и только в конце года вырос до $71 млн. от суммы резерва $52 млрд., или 0,13%.

Итак, вывод первый: сравнительный анализ показывает, что только Россия вывела за рубеж так много валюты и депозитов: $106,5 млрд., или 37% валютного резерва страны.

Вывод второй: то, что мы вывели за границу еще $91,9 млрд., вложенные в зарубежные ценные бумаги, а также $81,7 млрд., отданные иностранцам по сделкам обратных РЕПО, при нынешней социально-экономической ситуации в России — тоже много.

Доходность вложенных средств, согласно Обзору деятельности Банка России по управлению резервными валютными активами, опубликованному ЦБ по итогам I полугодия 2006 года, оставалась низкой: 2,03% по долларам США, 1,06% по евро, 1,92% по фунтам стерлингов. Тогда зачем мы это делаем?

Подведем итоги: по состоянию на декабрь 2006 года три обсуждаемые «внешнекредитные» категории резервных активов РФ составляли более $280 млрд., или 97% валютного резерва страны. Учитывая недостаток кредитных ресурсов в российской экономике, такую резервную политику РФ нельзя назвать эффективной. Наиболее эффективной, национально-ориентированной резервной политикой из числа рассматриваемых нами стран является резервная политика США, которые отдали за рубеж всего лишь $23 млрд., т. е., в 12 раз меньше, чем Россия. Искреннее удивление вызывают предложения некоторых российских политиков ориентироваться в резервной политике не на лидера мировой экономики — США, а на Китай и Японию, у которых самые большие в мире резервы, что якобы дает им стабильность.

Это не так. Китай — государство, где до 90% населения живут в нищете и работают за чашку риса. Но там понимают, что нельзя бесконечно «опускать» собственную валюту и вывозить все финансы за рубеж в виде валютного резерва и что своих граждан тоже надо кормить. Так, например, с 21 июля 2005 года началась реформа механизма формирования обменного курса китайской национальной валюты ренминби (RMB, юань). К 29 марта 2007 года китайская валюта укрепилась до 7,73 ренминби за 1 доллар США. С учетом изменения курса за это время ревальвация китайской валюты превысила 4,91%. Только за I квартал 2007 года китайская национальная валюта укрепилась на 784 базисных пункта.

При этом важно отметить, что ренминби уже начинает вести себя как мировая резервная валюта, укрепившись к 29 марта 2007 года одновременно по ведущим мировым и региональным валютам до уровня RMB10,29 за 1 евро, RMB15,18 за 1 фунт стерлингов, RMB6,62 за 100 японских йен и до уровня RMB0,99 за 1 гонконгский доллар.

Причины этого хорошо известны: китайское правительство вынуждено реагировать на социальные протесты в стране, прекратить поддержку валюты США и повысить жизненный уровень своих граждан методами курсовой политики. А заявление главы Народного банка Китая Чжоу Сяочуаня о том, что Китай не планирует наращивать свои валютные резервы, показало, что осознание опасности слабой национальной валюты произошло в полной мере. Теперь нам действительно есть чему учиться у китайцев.

Япония попала в зависимость от США после поражения во Второй мировой войне. Поэтому, кстати, несложно догадаться, что основная часть из $750 млрд., вложенных японцами в зарубежные ценные бумаги, ушли на американский фондовый рынок.

Миф о том, что валютный резерв является спасением в случае финансового кризиса, опасен. Если случится финансовый кризис в России, нашего резерва в $289 млрд. хватит на считанные дни, если не часы. В случае же мирового финансового кризиса потеря нашего резерва в иностранной валюте станет не спасением, а причиной финансового кризиса в стране.

Видимо, вероятность такого хода событий вызывает тревогу и у Банка России. Так, 2 апреля первый заместитель председателя Центробанка Алексей Улюкаев сообщил, что Банк России прогнозирует снижение размера чистого приобретения иностранной валюты ЦБ в этом году на $40-50 млрд. — до $70-80 млрд., что как минимум на 34% меньше, чем в 2006 году, когда ЦБ купил $118 млрд.

Нашей стране необходимо повысить эффективность своей резервной политики следующим образом: прекратить кредитование мировой экономики, возвратить в Россию средства «внешнекредитной» части валютного резерва и инвестировать их в развитие отечественной экономики. Тем более что ситуация все больше усложняется: по состоянию на 1 марта 2007 года «внешнекредитная» часть резерва выросла до $305 млрд.

ВЕСОМЫЙ РУБЛЬ — ЗАЛОГ УСПЕХА

Третий национальный валютный интерес: экспорт за рубли.

Импульсом для реализации этого интереса послужило Послание Владимира Путина Федеральному Собранию РФ 10 мая 2006 года. В нем президент страны поставил задачи: сделать российскую валюту универсальным средством для международных расчетов, постепенно расширять зону влияния рубля, ускорить отмену оставшихся ограничений на валютном рынке и организовать на территории России биржевую торговлю нефтью и газом с расчетом рублями.

Поскольку оборот экспортного рынка исчисляется сотнями миллиардов долларов США, столь стремительный рост спроса на рубли со стороны банков-нерезидентов приведет к его существенному укреплению, т. е. к реализации нашего основного валютного интереса.

Это движение уже началось, и есть реальная возможность увидеть начало торговли российской нефтью и нефтепродуктами за рубли уже в 2007 году. Например, в Срочной секции РТС FORTS уже с 20 февраля идут торги поставочными фьючерсными контрактами на дизельное топливо, ставшие первыми в России поставочными фьючерсами на нефтепродукты. Начало торговли рублевыми поставочными фьючерсами на авиакеросин, мазут и бензин также ожидается в этом году.

ЕГО ДОЛЖНЫ ЗНАТЬ В ЛИЦО

Наш четвертый валютный интерес: введение знака российского рубля.

То, что знак рубля упростит документооборот, повысит национальную самоидентификацию россиян и узнаваемость рубля за рубежом, уже никто не оспаривает. В Банке России создана рабочая группа под председательством первого заместителя председателя Банка России Георгия Лунтовского, которая уже рассмотрела вопрос о графическом обозначении российского рубля в виде знака. На заседании группы в марте этого года были одобрены требования и ограничения, предъявляемые к знаку рубля, процедура его выбора и утверждения. Очень хорошая новость.

МИРОВОЙ СТАТУС — ЭТО КРУТО

Пятый валютный интерес: рубль мировая резервная валюта.

Это самый дальний интерес. Продвижение рубля в валютные резервы зарубежных государств — это серьезный комплекс организационно-политических мероприятий, и то, что эти мероприятия уже начали обсуждаться, само по себе большое достижение последних лет.

Таким образом, сегодня наши национальные интересы диктуют нам следующие задачи на валютном рынке: максимальное укрепление рубля, формирование валютных резервов только по статьям обслуживания государственных расходов, перевод всего российского экспорта на рубли, введение знака рубля России, придание рублю статуса мировой резервной валюты.

Уверен, что нам необходимо отразить эти национальные интересы в Основных направлениях единой государственной денежно-кредитной политики на 2008 год и обеспечить их планомерную реализацию.


Новости ОТП

Каждый второй клиент ОТП банка регулярно пользуется мобильным приложением

Аналитики ОТП Банка оценили активность пользователей в мобильном приложении – каждый второй клиент выбирает приложение как основной канал взаимодействия с банком и регулярно использует его. Самые активные пользователи мобильного приложения Банка живут в Новосибирске, Краснодаре, Казани, Екатеринбурге, Москве и Санкт-Петербурге. Чаще всего клиенты банка пополняют счета карт, погашают потребительские кредиты, оплачивают коммунальные услуги, а также услуги сотовой связи и интернета. В 2020 году ОТП Банк сделал ставку на развитие эффективного дистанционного обслуживания – за 10 месяцев здесь появились платежи через СБП, оплата широкого спектра товаров и услуг, удобный чат, в котором обрабатывается до 6,5 тысяч обращений в день, возможность оформить заявку на кредит и открыть вклад. В приложении можно активировать карту, сменить или установить пин-код карты. В скором времени в меню появятся выписки по кредитным картам, сервис по частично-досрочному погашению кредита и обновленный интерфейс пополнения с карт других банков без перехода на сторонние сервисы, а также появится возможность обновить паспортные данные в приложении. Создание удобного цифрового пространства в мобильном интерфейсе помогает клиентам банка распоряжаться финансами, не выходя из дома, что особенно важно в период эпидемиологических ограничений. Push-уведомления ненавязчиво напомнят о предстоящих оплатах услуг и кредитов, а раздел специальных предложений всегда подскажет о новых финансовых инструментах ОТП Банка. Приложение ОТП Банк входит в топ-10 лучших приложений в категории Финансы в App Store и Google Play. Узнать больше о возможностях приложения ОТП Банк можно здесь: https://www.otpbank.ru/online

ОТП Банк начинает выдачу автокредитов по программе «Свои люди»

ОТП Банк начинает выдачу автокредитов по программе «Свои люди» ОТП Банк представляет новую программу автокредитования «Свои люди». Программа предлагает одинаковые условия по ставкам на новые автомобили и автомобили с пробегом. Процентная ставка по кредиту не будет меняться в зависимости от того, какой автомобиль захочет приобрести клиент – новый или подержанный. Кредит можно оформить на срок до 5 лет со ставкой от 10% и первоначальным взносом в 10%. Максимальная сумма кредита составляет 4 млн рублей. Подать заявку на кредит можно по двум документам без подтверждения дохода и занятости, а срок принятия решения составляет менее 1 часа. Программа «Свои люди» доступна и водителям с минимальным стажем от 3 месяцев. Продукт можно будет оформить в более чем 200 дилерских центрах на территории РФ. ОТП Банк также предоставляет клиентам дополнительные преимущества в рамках обновленной программы госсубсидирования автокредитования. Условия предполагают увеличенную стоимость автомобиля, расширенный список доступных моделей и комплектаций, а также скидки для медицинских работников и клиентов, использующих трейд-ин. Кроме того, скидка на автомобиль доступна семьям с одним несовершеннолетним ребёнком. «Отрасль автокредитования активно идет к показателям прошлого года, и мы видим, что сейчас люди возвращаются к отложенному решению о приобретении автомобиля», - комментирует Александр Васильев, заместитель председателя Правления ОТП Банка, - «Снижение спроса на автокредиты в этом году дало нам дополнительный стимул пересмотреть наше кредитное предложение и создать оптимальную программу, которая дает равные возможности и ставки по кредитам для тех, кто хочет приобрести новый автомобиль или автомобиль с пробегом». _________________ ОТП Банк (Россия) входит в международную финансовую Группу ОТП (OTP Group). Один из 50 крупнейших банков России («ИНТЕРФАКС-100» на 1 апреля 2020 г.), ОТП Банк входит в число лидеров рынка по ряду направлений: занимает 3 место на рынке POS-кредитования и 7 место на рынке кредитных карт (Frank Research Group на 1 октября 2019 г.).

Доход на следующий день: ОТП Банк представляет вклад «Проценты сразу»

С 5 октября клиентам ОТП Банка доступен новый формат вклада – «Проценты сразу». Основное преимущество продукта – выплата процентов по сумме вклада на следующий день после его открытия. Клиентам больше не нужно ждать получения средств целый год – деньги сразу появятся на счете, и ими можно будет свободно распорядиться. Вклад можно открыть в любом отделении ОТП Банка. Минимальная сумма открытия вклада – 300 000 рублей, а процентная ставка составляет 4%. Специальное предложение по вкладу будет действовать до конца 2020 года. «С конца июля мы фиксируем рост интереса к вкладам и накопительным счетам среди наших клиентов, и активно развиваем это направление», – отметила Мария Филимоненко, Директор по развитию ежедневного банковского обслуживания ОТП Банка, – «Мы понимаем, что в условиях неопределенности людям нужно видеть, что их деньги «работают», и иметь быстрый доступ к собственным доходам в случае необходимости. Поэтому мы создали продукт, где выгода ощутима сразу, безотносительно срока вклада». Более подробную информацию по открытию вклада «Проценты сразу» можно найти на сайте Банка: www.otpbank.ru/retail/deposit _________________ ОТП Банк (Россия) входит в международную финансовую Группу ОТП (OTP Group). Один из 50 крупнейших банков России («ИНТЕРФАКС-100» на 1 апреля 2020 г.), ОТП Банк входит в число лидеров рынка по ряду направлений: занимает 3 место на рынке POS-кредитования и 7 место на рынке кредитных карт (Frank Research Group на 1 октября 2019 г.).

Контакты для СМИ